10月11日，由中(zhōng)國(guó)人民(mín)大學(xué)、中(zhōng)國(guó)银行业协会、中(zhōng)國(guó)互联网金融协会、中(zhōng)國(guó)小(xiǎo)额贷款公(gōng)司协会联合主办(bàn)，主题為(wèi)“包容 · 健康 · 负责任”的2019中(zhōng)國(guó)普惠金融國(guó)际论坛在京隆重举行。维信金科(kē)副总经理(lǐ)李宁出席专题讨论会，围绕“消费金融是普惠金融吗”这一论题发表主题演讲，并从社会与商(shāng)业价值的平衡、金融创新(xīn)与稳定的平衡、普惠客群的覆盖、商(shāng)业可(kě)持续等角度发表独特观点，与众多(duō)专家學(xué)者、企业高管进行了热烈探讨。

以下為(wèi)发言纪实摘要：

一、消费金融是否算普惠金融？

李宁：刚刚做企业介绍的时候，讲到我们公(gōng)司目前的客群比较大，面对的客群更开放，或者相对来说，我们是真正的打开门欢迎一切有(yǒu)借贷需求的人进来。所以做消费金融我们可(kě)能(néng)做得更近。

9月份，消费金融圈很(hěn)热闹。第一个“热闹”涉及P2P。首先要说明的是，今天到场的监管部门请放心，我们都是持牌机构，一些不太好的像校园贷、P2P，是完全没有(yǒu)的。9月份，我们看到政策层面要求P2P入征信，即便没有(yǒu)牌照也鼓励他(tā)们接触征信，我们发现这块儿你说它非持牌，以后总归有(yǒu)疏导出口，那就是持牌经营。

第二个“热闹”涉及小(xiǎo)贷。监管层表示，正研究制定全國(guó)统一的网络小(xiǎo)额贷款监管制度，将引入分(fēn)级管理(lǐ)模式，以推动网络小(xiǎo)贷从业机构扶优限劣、规范发展。小(xiǎo)贷是特殊时期的特殊产(chǎn)物(wù)，我们也持有(yǒu)相关的多(duō)张牌照，我们将探讨分(fēn)级监管的可(kě)能(néng)性并做出应对。第三个“热闹”涉及数据，9月份在数据方面有(yǒu)很(hěn)多(duō)整治工(gōng)作(zuò)。

很(hěn)多(duō)嘉宾提出了“消费金融是否算普惠金融”的问题，我们作(zuò)為(wèi)从业者也一直在思考。我们重点关注几个方面的平衡：

第一，作(zuò)為(wèi)消费金融企业，社会价值和商(shāng)业价值怎么平衡？第二，在做消费金融的过程中(zhōng)，有(yǒu)典型的两种思维，一种思维叫风控思维，很(hěn)多(duō)同行以前来自银行机构；另一种思维叫流量思维，市场上很(hěn)多(duō)玩家其实是纯互联网出身，所以流量思维和风控思维是需要平衡的；第三，金融创新(xīn)和金融稳定的平衡，这实际上也是监管在着重考虑的地方。

刚刚很(hěn)多(duō)专家已经定义什么是消费金融、什么是普惠金融，大家提到小(xiǎo)微企业、“三农”或弱势群體(tǐ)，这是传统的普惠金融主要服務(wù)对象。我们作(zuò)為(wèi)从业者来说，略微再加上一个群體(tǐ)——小(xiǎo)镇青年。这些小(xiǎo)镇青年算不算“三农”？有(yǒu)些在“三农”领域，有(yǒu)些不是；你认為(wèi)他(tā)们是几線(xiàn)？可(kě)能(néng)都不是三四線(xiàn)而是七八線(xiàn)城市的小(xiǎo)镇青年，离开他(tā)们出生的地方，在全國(guó)一二線(xiàn)城市，其实还是消费金融最大的群體(tǐ)之一。

当我们说消费金融算不算普惠金融，其实之前内部探讨过，我们觉得某种意义上真正做普惠金融只有(yǒu)5个模式：

第一是阿里的模式，第二是美团的模式，第三是台州银行的模式，它代表了一个信贷员可(kě)以维护多(duō)少家小(xiǎo)微企业，第四是核心企业掌握供应链的模式，第五就是我们发现前面四种模式都不适用(yòng)，法人靠个人信用(yòng)完成消费贷款，实际上还是普惠金融。

回到消费金融為(wèi)什么算普惠金融，其实提到“普”和“惠”的定义。我们也很(hěn)认同“普”得是更多(duō)的人、不同地區(qū)的人、各种各样的人，而“惠”大家会有(yǒu)一点纠结，大家会觉得“惠”是不是意味着更低的成本。

我们作(zuò)為(wèi)从业人员认為(wèi)：更好的服務(wù)、更公(gōng)平的服務(wù)也是很(hěn)重要的要素。因為(wèi)从“惠”的角度来看，即便不说风险定价和差异化定价，同样利率对不同消费者来讲也是不一样的，所以什么叫“惠”本身没有(yǒu)统一标准。

二、什么样的消费金融，可(kě)以算作(zuò)普惠金融？

李宁：怎么样的消费金融，不管是把它叫负责任的消费金融还是可(kě)控的消费金融，才能(néng)算普惠金融呢(ne)？我们的观点是它应该满足几个条件，这在最近國(guó)務(wù)院发布的制度里也提到了，但我们有(yǒu)一些具(jù)體(tǐ)解读：

第一个是关于风险可(kě)控，这是第一个标准。一般来说，不管是银行机构还是非银机构，大家都关注逾期和不良水平，但关注度不一样，就好像说银行的不良在1%以内，非银机构如果冲着这个不良做，基本上没法进入市场，我们能(néng)控制不良，但不能(néng)控制到1%。

第二个是关于商(shāng)业可(kě)持续，这是第二个标准。对消金公(gōng)司来说，关键是你有(yǒu)没有(yǒu)看中(zhōng)用(yòng)户的ULV，用(yòng)户生命周期的价值，这是你负责任的表现。给用(yòng)户提供消费信贷，你不能(néng)只关注当前这筆(bǐ)能(néng)不能(néng)履行还贷义務(wù)，你还要看用(yòng)户附带资产(chǎn)的质(zhì)量，第二次、第三次贷款还款情况是不是比第一次好，这是我们认為(wèi)商(shāng)业可(kě)持续比较实际的操作(zuò)方式。

第三个是关于保持一个合理(lǐ)杠杆。今天市场上不管是做消费金融还是互联网金融的公(gōng)司，在计算DTI(收入负债比)的时候，大家不约而同地采取了同一标准，最后把额度控制在5万这个水平。

以我所在公(gōng)司為(wèi)例，我们做了13年，前面9年就是靠全國(guó)最多(duō)150个门店(diàn)来做生意，最近4年，由100%線(xiàn)下变成了100%線(xiàn)上，我们对消费金融最大的感觉：第一是单筆(bǐ)授信金额越来越小(xiǎo)。最小(xiǎo)的手机分(fēn)期最少800块，达到5万块钱都很(hěn)少，整體(tǐ)都是在8000、9000块钱左右。第二是审批速度快。现在很(hěn)多(duō)公(gōng)司像银行是服務(wù)了90%金额，只覆盖不到40%优质(zhì)客户，剩下的可(kě)能(néng)是几万亿的数字。实际上，金额小(xiǎo)但覆盖面不小(xiǎo)，且速度非常快，我们叫秒(miǎo)级授信和放款。如果在这个速度上落后于竞争对手，用(yòng)户體(tǐ)验赶不上，这个用(yòng)户就丢失了。第三是不需要抵押，贷款期限非常短，行业里平均算下来的期限一般是9个月及以下。

三、影响消费金融发展最重要的问题是什么？如何解决？

李宁：作(zuò)為(wèi)开放市场获客的消费金融企业，观察整个行业，我们的看法可(kě)以分(fēn)為(wèi)四点：

第一，我们非常欢迎和拥抱监管。因為(wèi)现在的市场还会出现监管缺失的问题，有(yǒu)些时候有(yǒu)牌照还不如没有(yǒu)牌照。从我们期望的角度讲，不管行业出现了乱象，还是出现了不合理(lǐ)的地方，希望监管能(néng)形同创业者一样，置身于市场的运作(zuò)，感同身受地有(yǒu)一些实用(yòng)性和前瞻性的配套政策。

第二，更多(duō)元、健康的信息共享體(tǐ)系。很(hěn)多(duō)人觉得风控是无所谓的，只要有(yǒu)大数据就行。我们作(zuò)為(wèi)持牌从业者来讲，是不认同这个做法的，我们希望信息共享能(néng)够越来越健康、多(duō)层次，包括征信的信息，还有(yǒu)社保或者说一些财税上的信息。这些比较重要的信息，消费金融从业做得越深越拿(ná)不到，真正能(néng)承受高风险的机构没办(bàn)法获得这些信息，我们觉得实际上是机构的高风险和信息可(kě)得性的倒挂。

第三，金融科(kē)技(jì )的合理(lǐ)使用(yòng)。我个人属于技(jì )术背景，我们也非常认同金融科(kē)技(jì )要充分(fēn)使用(yòng)但不能(néng)滥用(yòng)，要以开放的态度去尝试，谨慎的态度去验证。比如，在金融科(kē)技(jì )的使用(yòng)中(zhōng)，我们发现金融科(kē)技(jì )会导致“黑箱”的消费歧视，如果你哪天发现自己没有(yǒu)被授予某筆(bǐ)贷款，你都无法找出原因，这是金融科(kē)技(jì )的一个侧效应。这不光是我们國(guó)家无法避免，在发达國(guó)家也无法避免。

第四，风险體(tǐ)系的建设。9月份，整个消费金融的行业有(yǒu)一些数据方面的整治，我们认為(wèi)从业者不能(néng)因噎废食，不能(néng)只看大数据，还是要回到全面监管风险體(tǐ)系的建设上，围绕客户真实、合理(lǐ)的需求，以场景化的建设来控制过度放贷以及多(duō)头借贷。这是我作(zuò)為(wèi)消费金融从业者的一些观点。謝(xiè)謝(xiè)！